5.2. Управление формированием операционной прибыли

— прибыль (убыток) от продаж, т.е. операционная прибыль, полученная от реализации продукции (стр. 050 ф. 2);

— операционные доходы и расходы (стр. 060—100 ф. 2);

— внереализационные доходы и расходы (стр. 120— 130ф.2).

Как правило, главная роль в формировании финансового

результата деятельности предприятия принадлежит операцион­ной прибыли, удельный вес которой часто составляет 90—95 % от обшей суммы прибыли. Поэтому управление формированием прибыли, в первую очередь, представляет собой процесс управ­ления операционной прибылью. Основной целью управления формированием операционной прибыли является выявление основных факторов, определяющих ее конечную величину, и возможных резервов ее увеличения.

Механизм управления формированием операционной при­были предполагает выявление зависимости операционной при­были от динамики объемов реализации продукции и расходов предприятия, связанных с ее получением. Этот механизм можно представить в виде схемы, представленной на рис. 5. Построение представленной схемы в некоторой степени отражает порядок составления формы №2 «Отчет о прибылях и убытках», хотя необходимо отметить различие в используемой терминологии.

В процессе расчета и анализа операционной прибыли можно выделить несколько основных этапов:

— определение валовой маржи, представляющей разницу между операционными нетто-доходами (т.е. операционными доходами от продаж продукции за минусом НДС, акцизов и иных аналогичных налогов) и переменными расходами предприятия;

— расчет операционной прибыли до вычета ссудных про­центов и налогов, которая равна валовой марже за минусом постоянных расходов;

— выявление валовой операционной прибыли, которая определяется как разница между операционной прибылью и расходами на уплату процентов по полученным банковским кредитам и налогов, источником которых является себестои­мость продукции (например, налог на имущество организаций, транспортный налог);

— установление прибыли к распределению, которая остает­ся у предприятия после уплаты налога на прибыль и иных платежей (например, штрафных санкций и пени по налогам и сборам), источником которых является прибыль.

Как известно, с позиции зависимости изменения величины расходов при изменении объемов производства в составе расхо­дов выделяют:

— постоянные (или условно-постоянные) расходы, не связанные непосредственно с изменением объемов производ­ства продукции (в определенных интервалах), к числу таких расходов относятся: амортизация основных средств, расходы на аренду, охрану, отопление и освещение производственных поме­щений, большая часть управленческих расходов и пр.;

— переменные расходы, изменяющиеся пропорционально изменению объемов производства продукции, в том числе прямые расходы на сырье, материалы и комплектующие, прямые расходы на заработную плату производственного персонала и пр.

Несмотря на внешнюю простоту формулировок, на практи­ке очень часто достаточно сложно четко разграничить постоян­ные и переменные издержки, так как их отдельные виды в определенной степени можно отнести к обеим группам, напри­мер, расходы на ремонт технологического оборудования. С одной стороны, плановый ремонт оборудования должен выполняться вне зависимости от объемов выпуска, но, с другой стороны, увеличение загрузки оборудования приводит к увеличению потребности в его ремонте. В данной ситуации решением проблемы является выделение в составе расходов на ремонт

Рис. 5. Схема формирования операционной прибыли

постоянной и переменной составляющих на основе фактических данных за ретроспективный период, которые можно получить на основе данных финансового и управленческого учета. Более подробно классификация расходов и методические подходы к анализу себестоимости продукции рассмотрены в [6].

Графически зависимость между величиной постоянных и переменных издержек и объемами выручки от реализации продукции (в данном случае, произведенная продукция призна­ется реализованной) представлена на рис. 6.

Рис. 6. Динамика расходов при увеличении объема реализации продукции

Изображение на указанном рисунке «ступенчатых» услов- но-постоянных расходов отражает факт возможного единовре­менного роста постоянных расходов при выходе за рамки периода, когда предприятие «перешагивает» объем выпуска и реализации продукции, который может быть обеспечен имею­щимся объемом постоянных расходов. Например, предприятие арендует производственные помещения, размер которых позво­ляет при заданном режиме сменности работы оборудования выпускать 100 тыс. единиц продукции. Увеличение выпуска продукции до 110 тыс. единиц (в условиях сохранения действую­щего режима работы оборудования) требует, как минимум, роста производственных площадей для дополнительной установки технологического оборудования, которое и будет выпускать планируемый прирост продукции (10 тыс. единиц). Четкое представление данной ситуации должно приводить менеджера к пониманию целесообразности принятия дополнительных зака­зов на производство продукции или отказа от них с позиции ступенчатого изменения постоянных расходов.

На рис. 7 представлена графическая модель зависимости динамики величины расходов и объема реализованной продукции.

Из графика, представленного на рис.

Расчет точки безубыточности (Тб) в натуральном выражении выполняется следующим образом[3]:

Р

т — пост I е, ~

Цпв Рпе

где Рпост ~ величина постоянных расходов, руб.; Ц_Пе — иена единицы продукции, руб.; Р_пе — величина переменных расходов в расчете на единицу продукции, руб.

Исходя из представленного выше выражения, можно рас­считать объем производства (О_п), т.е. количество единиц продук­ции, выпуск которых позволит получить заданную величину прибыли:

Р +17

0 _ ' пост ¹¹

" и -Р ' *-< пе ' пе

где П — заданная величина прибыли, руб.

Точка безубыточности в стоимостном выражении равна:

р

7- _ пост ' б / ⁴ •

р

¹ пи

\ пе /

Пример 13. Имеются следующие исходные данные:

— постоянные расходы — 100 тыс. руб.;

— переменные расходы на единицу продукции — 70руб.;

— цена единицы продукции — 1 !0 руб. Требуется:

1.

2. Рассчитать объем продаж, обеспечивающий получение прибыли до вычета процентов по- заемным средствам и налогов в размере 50 тыс руб.

Проведем необходимые расчеты:

_ 100000 ..... ,

7\с =----------- 4 000 (единицу,

⁶ 100-75

= 400 ООО (единиц) -,

100000+50000 100-75

Из представленных расчетов следует, что для того, чтобы покрыть все расходы, предприятию необходимо выпустить 4 000 единиц продукции, что составляет в стоимостном выражении 400 тыс. руб.; для получения прибыли в сумме 50 тыс. руб. необходимо выпустить 6 000 единиц продукции данного вида.

На практике задача определения точки безубыточности усложняется тем, что предприятие выпускает, как правило, несколько видов продукции, себестоимость которых различна. В этом случае при наличии точки безубыточности для деятельности предприятия в целом каждый отдельный вид продукции имеет свою точку безубыточности, и для управления операционной прибылью их необходимо рассчитать. Основная проблема, с которой сталкиваются предприятия при решении этой задачи, это выбор критерия распределения постоянных расходов. Оши­бочный выбор этого критерия приводит к искажению величины себестоимости отдельных видов продукции и, следовательно, к неверным решениям по оптимизации структуры выпускаемой продукции.

Пример14. Предприятие выпускает продукцию А и продукцию Б. Вы­пуск продукции характеризуется данными, представленными