10.7. Расчет маржинального дохо да, порога рентабельности продаж товаров и запаса финансовой прочности

Маржинальный доход представляет собой разность между выручкой от реализации и переменными затратами, или сумму постоянных расходов и прибыли от реализации. Это обстоятельство позволяет строить многоступенчатые отчеты, что важно для детализации анализа.

Основная модель отчета для анализа прибыли выглядит следую

щим образом:

Объем реализации 1500

Переменные затраты 1000

Маржинальный доход 500

Постоянные расходы 300

Прибыль от реализации 200

Многостадийность составления отчета о доходах является особенностью системы «директ-костинг». Так, если в приведенном выше отчете переменные затраты подразделить на прямые производственные и накладные производственные, то отчет станет трехступенчатым. При этом сначала определяется первичный производственный маржинальный доход, затем маржинальный доход в целом, а

потом прибыль от реализации, например:

Объем реализации 1500

Переменные прямые производственные затраты 900

Производственный маржинальный доход I 600 Переменные накладные производственные затраты 100

Маржинальный доход II 500

Постоянные расходы 300

Прибыль от реализации 200

Аналитические возможности системы «директ-костинг» раскрываются наиболее полно при исследовании связи себестоимости с объемом реализации продукции и прибылью. Рассмотрим исходное уравнение для анализа. Объем реализации продукции, или выручка (ТУ), связана с себестоимостью (2) и прибылью от реализации (К) следующим соотношением:

N=2 +К.

Взаимосвязь объема производства, затрат и прибыли представлены на рис.

N (выручка

Рис. 10.4. Взаимосвязь объема производства, затрат и прибыли

Если предприятие работает прибыльно, то значение К > 0, если убыточно, тогда К < 0. Если К = 0, то нет ни прибыли, ни убытка и выручка от реализации равна затратам. Точка перехода из одного состояния в другое (при К = 0) называется критической (К), или точкой критического объема производства (реализации) продукции. Она примечательна тем, что позволяет получить оценки объема производства, цены изделия, выручки, уровня постоянных расходов и других показателей исходя из требований равновесного финансо-вого состояния предприятия. Для критической точки имеем

N = 2 или И = 2С+2У,

где N — объем производства продукции в стоимостном выражении; 2 — полная себестоимость продукции (затраты на производство); 2С — постоянные расходы;

— переменные расходы.

Если выручку представить как произведение цены продаж единицы изделия (р) и количества проданных единиц (д), а переменные затраты пересчитать на единицу изделия, то получим развернутое уравнение:

где 2С — постоянные расходы на весь объем производства продукции; — переменные расходы в расчете на единицу изделия.

Ч

Это уравнение является основным для получения необходимых оценок.

1. Расчет критического объема производства:

7 7

_ с .

р-2у а

где % — критический объем производства продукции (количество

единиц изделий); с/ — маржинальный доход на единицу изделия, руб.

Маржинальный доход на весь выпуск определяется как разность между выручкой и суммой переменных затрат.

1. Расчет критического объема выручки (реализации). Для определения критического объема реализации используется уравнение критического объема производства. Умножив левую и правую части уравнения на цену (р), получим вторую формулу:

р - 2,, р -

где — критический объем реализации в стоимостном выражении,

остальные условные обозначения соответствуют принятым ранее.

Для расчета критического объема реализации при условии изменения величины маржинального дохода используется соотношение:

* 90 = х (/1 ,

откуда следует, что

<*0где 0 — индекс значения показателя в базисном периоде; 1 — индекс значения показателя в отчетном периоде.