6. Анализ спроса. Оценка затрат или анализ процентных и непроцентных расходов

Государственное регулирование банковской деятельности в лице Центрального банка и Министерства финансов оказывает самое непосредственное влияние на состояние финансо­вого рынка, на спрос и предложение отдельных банковских услуг. Оно проводится путем:

— изменения отчислений кредитных организаций в обязательные резервы банка России;

— варьирования ставки рефинансирования;

— валютного регулирования;

— налогового обложения банковских операций и др.

Оценка затрат или анализ процентных и непроцентных расходов

Чтобы подробно проанализировать структуру расходов банка, разделим все расхо­ды на две основные группы:

процентные расходы, которые включают начисленные и уплаченные проценты в рублях и в валюте.

непроцентные расходы, которые включают:

1) операционные расходы, в том числе:

— почтовые и телеграфные расходы по операциям клиентов;

— уплаченная комиссия по услугам и корреспондентским счетам;

— расходы по валютным операциям;

2) расходы по обеспечению функционирования банка:

— на содержание аппарата управления;

— на хозяйственные расходы (амортизационные отчисления, арендная плата и т.д.);

3) прочие расходы, в том числе:

— штрафы, пени, неустойки уплаченные;

— проценты и комиссия прошлых лет.

Покажем удельный вес групп расходов в общей сумме расходов на примере одного из коммерческих банков (см. таблицу 19.7).

Таблгща 19.7

Структура расходов банка за 1998 г.

Как видно из таблицы, в 1998 г. большую долю в структуре расходов банка соста­вили непроцентные расходы. Но этот год, как уже отмечалось, был специфическим для банковской системы, так как августовский кризис вызвал корректировку расходных за­трат— пришлось провести переоценку валютных счетов и увеличить отчисления в ре­зервы под кредитные риски.

В нормальной ситуации процентные расходы занимают значительно большую долю в суммарных расходах (в США, например, до 70%). Банк должен их сокращать, так как это отражается на его прибыли.

Анализ процентных расходов банка проводится по следующей методике. Процентные расходы зависят от средних остатков по оплачиваемым депозитам и от средней процентной ставки по депозитам.

Е = Ес1 + Ег, (19.3)

где:

Е — изменение (прирост или снижение) суммарных процентных расходов; Ес1— изменение (прирост или снижение) процентных расходов только за счет

первого фактора — средних остатков по оплачиваемым депозитам; Ег — изменение (прирост или снижение) процентных расходов только под влия­нием второго фактора — средней процентной ставки по депозитам. Влияние первого фактора (Ес1) на процентные расходы определяется так:

Ы = (Е>2-В,)ХК,, (19.4)

где:

0₂— средние остатки по всем оплачиваемым депозитам в анализируемом перио­де;

Б! — средние остатки по депозитам в предыдущем периоде; 1^1 — средняя процентная ставка по депозитам в предыдущем периоде. Степень влияния средней процентной ставки по депозитам (Ег) на процентные рас­ходы вычисляется по формуле:

Ег = (ІІ2 - Иі) х Бг, (19.5)

где:

1^2 — средняя процентная ставка по депозитам в анализируемом периоде; 1^1 — средняя процентная ставка по депозитам в предыдущем периоде; Б₂ — средние остатки по оплачиваемым депозитам в анализируемом периоде.

В результате определяется, какой из двух факторов (Ес1 или Ег) в большей мере по­влиял на изменение суммарных процентных расходов. Задача банка — снизить эти рас­ходы — чем они ниже, тем больше прибыль банка.

Средние остатки по оплачиваемым депозитам зависят от:

— роста объемов оплачиваемых депозитов. Для определения этой зависимости ана­лизируется, как менялись средние остатки по оплачиваемым депозитам по годам, в том числе по кварталам последнего года. Положительными признаками являются ритмич­ность, динамичность в привлечении ресурсов, так как это залог расширения активных операций и соответственно увеличения доходов;

— роста удельного веса оплачиваемых депозитов в совокупных пассивах. Для про­ведения анализа составляется таблица (см. таблицу 19.8) и выявляется закономерность изменения данного параметра.

Таблица 19.8

При оценке роста доли оплачиваемых депозитов в пассивах необходимо учитывать, что оплачиваемые депозиты — это срочные вклады, их рост увеличивает процентные расходы и в то же время придает стабильность ресурсной базе банка.

На среднюю процентную ставку по депозитам влияют следующие факторы:

— рыночный уровень процентной ставки по депозитам, зависящей от конъюнктуры денежного рынка. Это объективный фактор, банк на него воздействовать не может;

— структура депозитной базы. Рост доли дорогостоящих депозитных инструментов (главным образом, межбанковских кредитов) в общей сумме мобилизуемых средств приводит к увеличению затрат по обслуживанию депозитов, то есть процентных расхо­дов. Расчеты затрат представлены в виде таблицы 19.9.

Таблица 19.9

Структура депозитной базы банка

По каждому депозитному инструменту надо определить затраты и их удельный вес в суммарных процентных расходах. Обозначим затраты для каждого из приведенных в табл. 19.9 депозитных инструментов как Е_ь Ег, Ез, Е4 соответственно.

Теперь можно определить среднюю стоимость каждого депозитного инструмента путем деления указанных выше затрат на средние остатки соответствующего вклада де­позитов. Данные представлены в виде табл. 19.10.

Таблица 19.10

Средняя стоимость депозитных инструментов банка

Расчеты по данной методике дают возможность определить, каков уровень затрат на каждый депозитный инструмент и выработать ценовую политику, позволяющую бан­ку увеличить доходы.

При этом обычно учитывают следующие соображения.

1. Затраты по обслуживанию расчетных счетов— это самый дешевый ресурс банка. Ясно, что увеличение доли указанного компонента в ресурсной базе умень­шит процентные расходы банка; однако резко увеличить этот депозитный инстру­мент сложно, так как вновь создаваемые хозяйственные субъекты появляются редко, а расширение объемных показателей прежних расчетных счетов не выгодно клиен­там. Здесь особо следует отметить сегодняшнюю ситуацию, характеризующуюся ростом неплатежей и увеличением дебиторской задолженности клиентов. Неплатежи существенно Замедляют операции на расчетных счетах и ухудшают возможность использования для банка этого депозитного инструмента. Поэтому растут риски его использования банком, а отсюда и снижение ликвидности. Можно отметить еще од­ну особенность этого инструмента. Она заключается в соотношении расчетных сче­тов импортеров и экспортеров. На сегодня в России в рамках одной экономики прак­тически сложились две экономические системы, каждая из которых обслуживается своими денежными потоками. Одни — рублевые и долларовые, другие — чисто руб­левые, связанные с большими неплатежами.

Расширение объемов контролируемых денежных потоков, большая предсказуе­мость и прозрачность бюджетного процесса наряду с изменением структуры использо­вания денежной массы в пользу роста объемов долгосрочных инвестиций позволят уве­личить этот самый дешевый ресурс банка в системе депозитных инструментов. Однако всегда будет оставаться актуальным вопрос об оптимизации уровня расчетных счетов в ресурсной базе банка.

2. Увеличение в привлеченных средствах доли срочных депозитов и вкладов пред­приятий, организаций, кооперативов является положительным моментом. Хотя это и более дорогой ресурс, чем первый, он способствует росту процентных расходов.

Срочные депозиты — это денежные средства, хранящиеся на банковском счете в течение определенного срока, который определяется при открытии счета.

К ним относятся:

— счета по учету сертификатов, векселей;

— счета, срок хранения которых предварительно не устанавливается, но легко оп­ределяется (счета по хранению бюджетных средств и капитальных вложений);

— депозиты, полученные от других банков;

— срочные и целевые вклады населения.

Сумма, сроки и условия приема срочных, депозитов в банках отличаются большим разнообразием:

— сроки депозита варьируются от 1 месяца до одного года;

— одни банки ежемесячно выплачивают проценты, другие — нет;

— процентная ставка варьируется от суммы депозита и срока депозита.

Так, Российский национальный коммерческий банк принимал депозиты от 2 млн. руб. на 2- и 3-недельный срок под 60 и 70% соответственно. При депозите на срок от одного месяца он выплачивал от 60 до 115% в зависимости от срока и суммы депозита¹.

Срочные депозиты и вклады — это самая устойчивая, стабильная часть мобилизуе­мых средств банка, которая позволяет осуществлять кредитование на более длительные сроки и под более высокий процент. Она укрепляет ликвидность банка, но заставляет банк оптимизировать уровень мобилизуемых средств в ресурсной базе.

3. Высокий удельный вес межбанковского кредита в общем объеме привлеченных ресурсов ведет к удорожанию кредитных ресурсов банка в целом, поскольку это дорогой инструмент (см. таблицу 19.11). Кроме того, растущая зависимость от крупных межбан­ковских кредитов не может быть охарактеризована положительно, ибо диверсификация привлекаемых ресурсов укрепляет ликвидность банка, а межбанковский кредит не спо­собствует диверсификации.

4. Затраты по вкладам граждан значительно ниже, чем на межбанковский кредит. Коммерческие банки широко используют этот инструмент привлечения средств. За счет средств населения выдается более одной пятой части кредитов. В России существуют крупные резервы привлеченных банками средств населения в качестве кредитных ре­сурсов и инвестиций. В целях привлечения вкладов населения банки дифференцируют процентные ставки и предлагают следующие формы сбережений:

— текущие счета, используемые для безналичных расчетов;

— выигрышные, премиальные и целевые вклады;

—:- номерные счета и вклады на предъявителя.

Другой составляющей анализа затрат являются непроцентные расходы.

При анализе непроцентных расходов необходимо:

— рассмотреть их структуру;

— определить динамику каждой статьи;

— выявить причины изменения удельного веса каждой статьи в общих непроцент­ных расходах.

Банку следует уменьшать затраты, имеющие большой удельный вес в сумме непро­центных расходов, но делать это нужно не в ущерб своей деятельности. Так, нецелесо­образно сокращать расходы на содержание аппарата управления. Усилия следует сосре­доточить на уменьшении штрафов, пени, неустоек.

Анализ непроцентных расходов нужно проводить постатейно, сгруппировав все данные в таблицу (см. таблицу 19.12).

Таблица 19.12

Непроцентные расходы банка

Обобщающим показателем суммарных затрат банка является их отношение к коли­честву обслуживаемых клиентов.

Успех коммерческого банка определяют три взаимосвязанных фактора:

1. Высокая доходность (прибыльность) банковского дела, создающая возможность для выплаты дивидендов акционерам банка, увеличения его капитала, создания необхо­димых страховых резервов, фондов развития.

2. Ликвидность, то есть возможность быстрого превращения активов банка в пла­тежные средства для своевременного погашения своих долговых обязательств.

3. Платежеспособность, то есть способность в необходимые сроки и в полной сумме отвечать по своим обязательствам перед кредиторами — государством, банками, вклад­чиками.

Регулирующая роль ЦБ РФ в управлении ликвидностью коммерческих банков за­ключается в том, чтобы обеспечить:

— стабильность функционирования банковской системы в целом;

— защиту интересов государства, вкладчиков и кредиторов;

— осуществление государственной денежно-кредитной и финансовой политики.

Проблема ликвидности банков возникает в связи с выдачей банковских кредитов на

сроки более длительные, чем сроки привлечения средств. Прибыль банков в значитель­ной мере определяется разницей между процентными ставками по краткосрочным при­влеченным средствам и среднесрочными размещенными средствами. Необходимость повышения ликвидности приводит к снижению прибыльности банков.

Важное условие поддержания необходимого уровня ликвидности банков— нали­чие у банков достаточной суммы ликвидных (легкореализуемых) активов, которыми являются наличные деньги, золото, остатки средств до востребования на счетах, депози­ты сроком до 1 месяца, ценные бумаги и другие легкореализуемые средства банка.