4.2.3. Характеристика отдельных элементов (источников) собственного капитала

Коммерческие банки в ходе своей деятельности по мере накопле­ния прибыли создают за счет нее другой источник собственного ка­питала коммерческого банка — различные фонды: резервный фонд, фонды специального назначения, фонды накопления и др. Указан­ные фонды включаются в состав основного капитала на основании данных годового бухгалтерского отчета банка, заверенного аудитор­ской организацией.

Создаваемый в обязательном порядке резервный фонд предназна­чен для покрытия убытков и возмещения потерь, возникающих в ре­зультате текущей деятельности банка, и служит, таким образом, обес­печением стабильной работы банка. Резервный фонд банка не может составлять менее 15% величины его уставного капитала.

Фонды специального назначения и фонды накопления призваны обес­печить производственное и социальное развитие самого банка. В со­ответствии с целевым назначением они используются на приобрете­ние новых мощностей (оборудования, вычислительной техники, компьютеров и т.п.) в период роста банка, т.е.

Особую составную часть собственного капитала банка представ­ляют собой страховые резервы, образуемые банком для поддержания устойчивого функционирования коммерческого банка в ходе совер­шения конкретных операций. Это резерв под обесценение вложений в ценные бумаги и резерв на возможные потери по ссудам. Формиро­вание таких резервов носит обязательный характер и находится под жестким контролем Банка России.

Назначение резерва под обесценение вложений в ценные бумаги со­стоит в устранении негативных последствий, связанных с падением курса приобретенных банком ценных бумаг, в то время как резерв на возможные потери по ссудам используется для покрытия не погашен­ной клиентами ссудной задолженности по основному долгу. При этом первый имеет более постоянный характер (ежемесячно банком производится переоценка вложений в ценные бумаги по их рыночной цене) и включается в отличие от второго в состав основного капитала банка.

В роли капитала второго уровня (дополнительного капитала) мо­жет выступать такой гибридный инструмент, как субординированный кредит. Он предоставляется коммерческому банку на срок не менее пяти лет и может быть востребован кредитором только по окончании срока действия договора, а в случае ликвидации банка — после пол­ного удовлетворения требований иных кредиторов.

Однако, несмотря на то что субординированный кредит не подле­жит погашению по инициативе его владельца, он продолжает оставать­ся срочным долговым обязательством с фиксированным сроком воз­врата и, как правило, не может быть полностью использован для по­крытия убытков банка, что послужило основанием для введения дополнительных ограничений на его величину. В частности, суборди­нированный кредит используется в качестве элемента дополнительно­го капитала, не может превышать 50% стоимости основного капитала и должен подвергаться амортизации.

где О — остаточная стоимость субординированного кредита; Д — полная величина субординированного кредита, предоставленного коммерческому банку; С — количество полных кварталов, оставшихся до погашения субординированного кредита.

Рассмотрим порядок расчета субординированного кредита для включения его в состав дополнительного капитала банка на конкрет­ном примере.

Пример. Коммерческий банк Л 1 февраля 1999 г. заключил с юридическим лицом договор о предоставлении ему субординированного кредита на срок до 1 февраля 2005 г. (на 6 лет) в сумме 4.0 млн руб. Следует определить величину субординированного креди­та, которая будет включена банком в расчет дополнительного капитала на 1 апреля 2001 г., если основной капитал на эту дату сложился в размере 5,4 млн руб.

Решение. До окончания срока действия договора осталось 3 года и 10 месяцев, или 15 полных кварталов, т.е. С= 15. Полная величина субординированного кредита Д, пре­доставленного коммерческому банку, составляет 4,0 млн руб. Следовательно, остаточ­ная стоимость субординированного кредита О на I апреля 2001 г. будет равна

О = — 4,0 = 3,0 млн руб.

20

В связи с тем что 50% размера основного капитала, сложившегося на I апреля 2001 г., составляет 2,7 млн руб. (5,4 млн руб. • 50%), и это на 0,3 млн руб. меньше полу­ченной на эту дату остаточной стоимости субординированного кредита, в состав допол­нительно го капитала коммерческого банка А на 1 апреля 2001 г. будет включен суборди­нированный кредит в размере 2,7 млн руб.

Эффективность функционирования собственного капитала банка во многом зависит от количества и качества тех компонентов, кото­рые формируют состав его источников.

Данные табл. 4.2 подтверждают, что фундаментом собственного капитала коммерческих банков остается их уставный капитал, кото­рый по банкам М и Н составляет соответственно 38,2 и 38,7% от об­щей суммы источников их собственных капиталов. Другим, не менее важным и обязательным источником собственного капитала являют­ся сформированные банками из чистой прибыли различные фонды,

составившие по банкам соответственно 12,9 и 13% от общей суммы всех источников. При этом ключевой элемент — резервный фонд, доля которого в собственном капитале рассмотренных банков колеблется от 7 до 9%. Доля резервного фонда в уставном капитале — 22,5% по банку М и 18,3% по банку Н — свидетельствует о выполнении этими банками требований Банка России по его размеру (как уже отмечалось, размер резервного фонда должен составлять не менее ]5% величины уставного капитала). В обоих банках в составе дополнительного капитала преоб­ладает доля субординированного кредита и резерва на возможные по­тери по ссудам. Одновременно по банку М, в отличие от банка Я, в со­ставе его собственного (основного) капитала присутствует нераспреде­ленная прибыль текущего года и предшествующих лет (7,2% общей суммы источников), а размер капитала второго уровня увеличен за счет прироста стоимости имущества при переоценке вследствие инфляции и привилегированных акций.

Таким образом, по банкам М и Н ббльшая часть их собственных капиталов (более 70% всех источников) формировалась за счет самых устойчивых и стабильных средств, и прежде всего — уставного капи­тала, страховых и других фондов банка и страховых резервов, а по банку М — дополнительно за счет безвозмездно переданного ему иму- шества.